Überzeugende Leistungsbilanz der Kapitalmarktrechtler von HEUKING: Neun KMU-Anleihen im Jahr 2024
Laut der IR.on AG hat es im Jahr 2024 33 KMU-Anleihen auf dem deutschen Markt gegeben. Bei gleich neun Emissionen waren die Kapitalmarktrechtler von HEUKING beratend tätig.
Zu den Unternehmen, die unterstützt wurden, zählt u.a. die SANHA GmbH & Co. KG, ein Spezialist für Rohrleistungssysteme, mit der erfolgreichen Emission einer Umtauschanleihe. Die Karlsberg Brauerei GmbH emittierte erstmals eine Anleihe als Nordic Bond und wurde hierfür als bester Anleiheemittent im Bereich SME Bonds 2024 ausgezeichnet. Die The Platform Group AG war mit ihrer ersten Anleiheemission von EUR 30 Mio. so erfolgreich, dass sie um weitere EUR 20. Mio. noch in 2024 aufstocken konnte. „Ich freue mich, dass unser Team in 2024 erneut so vielen Emittenten bei Anleihen begleiten konnte. Dabei wurden wir oft zum wiederholten Male von den Unternehmen beauftragt – ein gutes Zeichen für eine erfolgreiche Zusammenarbeit,“ erklärt Dr. Thorsten Kuthe, Partner im Kölner Büro.
Die 33 KMU-Anleihen wurden von 28 Unternehmen mit einem Zielvolumen von 1,33 Mrd. Euro und einem platzierten Volumen von 1,10 Mrd. Euro begeben. Dominierende Branche der am KMU-Anleihemarkt aktiven Unternehmen war der Finanzdienstleistungssektor mit sieben Anleiheemissionen. Im Industriegüter- und Dienstleistungssegment, der Energiebranche sowie dem Chemiesektor gab es jeweils sechs Emissionen. Die IR.on AG analysiert regelmäßig die Entwicklungen des deutschen KMU-Anleihemarkts und befragt Emissionshäuser nach ihrer Prognose zur künftigen Marktentwicklung.
Nicht nur bei klassischen KMU-Anleihen ist das Kapitalmarktrechtteam von HEUKING stark vertreten. Neben den von der IR.on AG untersuchten Anleihen haben die Experten von HEUKING bei zahlreichen weiteren Anleihen beraten. Ein zunehmend starker Bereich sind zudem Emissionen von elektronischen Wertpapieren. Hier hat HEUKING das Profil durch die interne Ernennung von Christopher Görtz zum Equity Partner sowie die Zugänge von Dr. Dr. Johannes Blassl in 2023 und Markus Joachimsthaler in 2025 weiter gestärkt. Daneben haben die HEUKING-Anwälte im vergangenen Jahr auch wieder etliche aktienrechtliche Transaktionen begleitet wie etwa Listings und Reverse Mergers, Aktienrechtliche Strukturmaßnahmen, Script Dividends und Aktienrückkäufe. Auch im Rahmen mehrerer öffentlicher Übernahmen waren die Experten von HEUKING im letzten Jahr beratend tätig. Mit dem Zugang von Dr. Andreas Meyer ab 1. April 2025 als Senior Counsel wird auch dieser Bereich noch einmal verstärkt.
